Come definire la gestione del flusso di cassa e risolvere i problemi di flusso di cassa
L'importanza della gestione del flusso di cassa
Secondo uno studio condotto da Jessie Hagen della US Bank, l'82% delle aziende fallisce a causa della cattiva gestione del flusso di cassa.
Se la tua azienda spende costantemente più di quanto guadagna, hai un problema di flusso di cassa.
Per le piccole imprese, l'aspetto più importante della gestione del flusso di cassa consiste nell'evitare prolungate carenze di liquidità , causate da un divario troppo elevato tra flussi di cassa in entrata e in uscita. Non sarai in grado di rimanere in affari se non puoi pagare le bollette per un periodo di tempo prolungato!
Esempi di problemi di gestione del flusso di cassa negli affari
Lo sviluppo immobiliare è sempre stato un settore altamente ciclico e gli sviluppatori sono spesso soggetti a problemi di flusso di cassa. Lo sviluppo immobiliare richiede significativi investimenti iniziali di capitale e flussi di cassa continui per le operazioni e, a meno che alcuni o tutti gli sviluppi possano essere venduti prima della costruzione, gli sviluppatori si imbattono spesso in problemi di flusso di cassa prima che lo sviluppo inizi a svanire, soprattutto se il mercato immobiliare accade per ammorbidire durante la costruzione. Molti promotori immobiliari sono stati costretti alla bancarotta a causa del flusso di cassa negativo per lunghi periodi di tempo.
Qualsiasi azienda in rapida espansione può incontrare problemi di flusso di cassa. L'espansione aziendale comporta generalmente un aumento del costo del lavoro con l' assunzione di nuovi dipendenti , un maggiore affitto per spazi aggiuntivi, costi pubblicitari più elevati e maggiori investimenti di capitale per nuove strutture, attrezzature, ecc. Anche il mantenimento di livelli più elevati di inventario può anche consumare rapidamente denaro in eccesso.
Estendere il credito ad altre imprese è un altro modo comune per le aziende di imbattersi in problemi di flusso di cassa. La fatturazione viene normalmente effettuata in termini di 30 o 60 giorni e non è raro che i clienti ritardino il pagamento, il che può lasciare la tua attività in una crisi di flusso di cassa.
Ecco un esempio di business con problemi di gestione dei flussi di cassa: il saldo di cassa è negativo per l'anno:
| Acme, Inc. - Rendiconto finanziario per l'anno terminato il 31 dicembre 2016 |
| Flusso di cassa da operazioni | $ |
| ricevute | |
| Fatture cliente | $ 80.000 |
| Altro | $ 1.500 |
| erogazioni | |
| Stipendi dei dipendenti | - $ 45.000 |
| fornitori | - $ 25.500 |
| Altro | - $ 5.000 |
| Flusso di cassa netto da operazioni | $ 6500 |
| Flusso di cassa da investimenti | |
| Acquisti di attrezzature e software | - $ 5.500 |
| Flusso di cassa netto da investimenti | - $ 5.500 |
| Flusso di cassa da finanziamento | |
| Pagamenti di prestito | - $ 3.300 |
| Dividendi degli azionisti | - $ 5.000 |
| Flusso di cassa netto da finanziamento | - $ 8.300 |
| Variazione netta nel saldo in contanti | - $ 7.300 |
Risoluzione dei problemi di flusso di cassa
Come proprietario di un'azienda, è necessario eseguire un'analisi del flusso di cassa su base regolare e utilizzare la previsione del flusso di cassa in modo da poter adottare le misure necessarie per gestire i problemi di flusso di cassa . Molti programmi di contabilità software dispongono di funzionalità di reporting integrate che semplificano l'analisi del flusso di cassa.
Questo è il primo passo della gestione del flusso di cassa .
Il secondo passo della gestione del flusso di cassa è sviluppare e utilizzare strategie che manterranno un flusso di cassa adeguato per la vostra azienda. Una delle strategie più utili per le piccole imprese è quella di abbreviare il periodo di conversione del flusso di cassa in modo che la tua azienda possa aumentare i costi.
Se la tua azienda è in espansione, potresti aver bisogno di una o più iniezioni di liquidità durante la fase di crescita. Ciò può assumere la forma di un prestito d'impresa da parte di un istituto finanziario ( finanziamento del debito ) o finanziamento azionario da parte degli investitori.
Il finanziamento del debito è comune per beni come attrezzature, edifici, terreni o macchinari in cui i beni da acquistare vengono utilizzati come garanzia ( garanzia ) per il prestito. Il principale vantaggio del finanziamento del debito rispetto al finanziamento azionario è che il proprietario (i) commerciale (i) non deve rinunciare alla proprietà parziale dell'azienda e mantenere così il pieno controllo.
Per le carenze di flusso di cassa a breve termine, molti proprietari di piccole imprese utilizzano carte di credito o linee di credito .
Il finanziamento azionario comporta la raccolta di denaro da parte di investitori angelici o venture capitalist . Il finanziamento azionario è molto meno rischioso in quanto il denaro investito non deve essere rimborsato se l'impresa non ha successo; tuttavia, in cambio del finanziamento, gli investitori diventano proprietari di parti e come tali prendono una parte dei profitti e hanno voce in capitolo su come viene gestita l'attività.
Qualunque sia la forma di finanziamento richiesta, è fondamentale disporre di un piano aziendale aggiornato da presentare alle istituzioni finanziarie o agli investitori. Il piano aziendale dovrebbe dimostrare la necessità (e l'effetto) di finanziamento per il futuro del business.
Esempi: attraverso un'attenta gestione del flusso di cassa, Monique è stata in grado di trasformare il suo bed and breakfast in un'attività redditizia.