Un potente strumento di analisi finanziaria per il tuo business
Uno strumento di Business Insight
L'analisi del rapporto finanziario può fornire informazioni significative sulle prestazioni dell'azienda alla gestione di un'impresa e agli investitori esterni. Il calcolo dei rapporti è relativamente facile; comprendere e interpretare ciò che dicono sullo stato finanziario di un'azienda richiede un po 'più di lavoro. I rapporti servono come strumento di analisi comparativa per la liquidità , la redditività , il debito e la gestione patrimoniale , tra le altre categorie, tutte aree utili dell'analisi di bilancio.
Le aziende in genere iniziano con indici di settore e dati dai propri bilanci storici per stabilire una base per il confronto del rapporto. Gli analisti confrontano i rapporti di una determinata azienda con i rapporti di altre imprese nello stesso settore e rispetto a trimestri precedenti o anni di dati storici per l'impresa stessa.
L'esecuzione di un'accurata analisi e comparazione del rapporto finanziario aiuta le aziende a ottenere informazioni sulla loro posizione finanziaria in modo che possano apportare le necessarie modifiche finanziarie per migliorare le loro prestazioni finanziarie.
Quali rapporti sono più comunemente utilizzati?
Quando si scelgono i rapporti con cui lavorare, le aziende utilizzano più rapporti standard più spesso. Questi includono il rapporto debito / attività (totale passività / totale attivo), il rapporto tra capitale circolante (attività correnti / passività correnti), il rapporto rapido o il test acido ((attività correnti - inventario) / passività), il volume delle scorte (costo del beni / inventario medio) e per le società pubbliche, il rapporto prezzo / utili (prezzo delle azioni / guadagni per azione), tra gli altri.
Un calcolo del rapporto non offre molte informazioni da solo. Ad esempio, se il rapporto debito / asset di un'impresa per un periodo di tempo (diciamo un anno) è pari al 50 percento, questo non dice una storia utile a meno che il management non lo paragoni a periodi precedenti, specialmente se il rapporto debito-attività il rapporto era storicamente solo del 25 percento. In questo scenario, il rapporto debito / attivo mostra che il 50% delle attività dell'impresa è finanziato dal debito. Un analista non saprebbe se ciò è buono o cattivo a meno che non lo paragoni allo stesso rapporto tra la storia aziendale precedente o quella della società, ad esempio.
Analisi delle tendenze interne dell'azienda
Le società costituite hanno in genere diversi anni di dati di bilancio e di conto economico con cui lavorare per l'analisi del rapporto. Il calcolo degli indici finanziari per diversi periodi, trimestrali o annuali, consente di tenere traccia delle tendenze utili nelle prestazioni operative dell'azienda.
Analisi del settore esterno
Altrettanto importante quanto l'analisi delle tendenze interne è l'analisi del settore. È utile comprendere le prestazioni medie dell'industria di un'azienda nel tempo rispetto alla singola azienda. Ad esempio, se i rapporti medi di un settore differiscono in modo significativo dai risultati di un'impresa, soprattutto se sono migliori, la direzione aziendale trarrebbe vantaggio dall'esaminare perché e forse agire per migliorare i risultati finanziari.
Misurare contro i concorrenti
Le aziende spesso confrontano i rapporti della loro azienda con le aziende concorrenti. Dopo aver raccolto i dati di rapporto disponibili da concorrenti noti e aziende simili nello stesso settore, l'analisi delle prestazioni di un'azienda in relazione ai suoi concorrenti può far luce su eventuali vantaggi competitivi, punti di forza o punti deboli dell'azienda e migliorare la sua pianificazione strategica.